2020年期貨投資分析模擬習(xí)題（6）

刷題可能是我們考試常態(tài)，為了保證每天都有質(zhì)量的刷題，大家可以在希賽網(wǎng)期貨從業(yè)資格考試頻道在線題庫(kù)進(jìn)行模擬機(jī)考答題。這里給大家整理了期貨投資分析考試模擬習(xí)題每日一練，希望對(duì)大家有所幫助。

1、套期保值的操作方式有(    )。

A.蝶式套保和牛市套保

B.預(yù)期套保和策略套保

C.套利套保和期權(quán)套保

D.循環(huán)套保

答案：BCD

2、期貨創(chuàng)新研究的特點(diǎn)是什么？(    )。

A.注重?cái)?shù)量化方法和工具的運(yùn)用

B.繼承了傳統(tǒng)的價(jià)格趨勢(shì)分析理論

C.以金融工程的思想為核心

D.視野更為寬廣

答案：ACD

3、 組合投資型套期保值認(rèn)為(    )。

A.交易者進(jìn)行套期保值實(shí)際上是對(duì)現(xiàn)貨市場(chǎng)和期貨市場(chǎng)的資產(chǎn)進(jìn)行組合投資

B.套期保值在期貨市場(chǎng)上保值的比率是可以選擇的，最佳套期保值 的比率取決于套期保值的交易目的以及現(xiàn)貨市場(chǎng)和期貨市場(chǎng)價(jià)格的相關(guān)性

C.期貨市場(chǎng)發(fā)揮的是“風(fēng)險(xiǎn)管理”的功能，而不是“風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移”的功能

D.套期保值者根據(jù)組合投資的預(yù)期收益率和預(yù)期收益的方差，確定現(xiàn)貨市場(chǎng)和期貨市場(chǎng)的交易頭寸，以使收益風(fēng)險(xiǎn)最小化或者效用函數(shù)最大化

答案：ABCD

4、關(guān)于操作風(fēng)險(xiǎn)，說(shuō)法正確的是(    )。

A.由不完善的內(nèi)部工作流程、風(fēng)險(xiǎn)控制系統(tǒng)、員工職業(yè)道德問(wèn)題、信息和交易系統(tǒng)以及外部事件導(dǎo)致期貨交易過(guò)程中發(fā)生損失

B.由于企業(yè)套期保值管理決策機(jī)制失靈以及決策失誤、延誤給企業(yè)造成損失

C.操作風(fēng)險(xiǎn)主要包括員工風(fēng)險(xiǎn)、流程風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和外部風(fēng)險(xiǎn)

D.指企業(yè)對(duì)價(jià)格變動(dòng)的預(yù)測(cè)失誤而引起的風(fēng)險(xiǎn)

答案：AC

5、管理與運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)套期保值日常管理與運(yùn)作過(guò)程中可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)，主要包括(    )。

A.資金管理風(fēng)險(xiǎn)

B.決策風(fēng)險(xiǎn)

C.基差風(fēng)險(xiǎn)

D.價(jià)格預(yù)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)

答案：ABD

6、期貨周報(bào)、月報(bào)和日評(píng)的差別主要體現(xiàn)在哪些方面？(    )。

A.關(guān)注的時(shí)間段延長(zhǎng)

B.側(cè)重于過(guò)程分析

C.重視基本面因素的跟蹤分析

D.有投資方案

答案：ABC

7、關(guān)于期貨套期保值的風(fēng)險(xiǎn)，下列說(shuō)法成立的是(    )。

A.即使基差存在，進(jìn)行套期保值也能完全彌補(bǔ)期貨或現(xiàn)貨的虧損

B.企業(yè)進(jìn)行套期保值還要面f臨操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和交割風(fēng)險(xiǎn)

C.企業(yè)進(jìn)行套期保值出現(xiàn)的重大損失有很多情況是因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)管理制度不健全或者套期保值的組織結(jié)構(gòu)不合理

D.即便套期保值的結(jié)果不虧，企業(yè)還有保證金追加風(fēng)險(xiǎn)

答案：BCD

8、 期貨市場(chǎng)套期保值業(yè)務(wù)操作應(yīng)該遵循的原則是(    )。

A.商品種類相同或相關(guān)原則

B.商品數(shù)量相等或相當(dāng)原則

C.交易月份相同或相近原則

D.交易方向相反原則

答案：ABCD

9、企業(yè)在套期保值中不應(yīng)有的行為是(    )。

A.把期貨市場(chǎng)作為博取差價(jià)的“賭場(chǎng)”

B.認(rèn)為套期保值沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)

C.企業(yè)參與期貨，如果只按現(xiàn)貨思路人市

D.企業(yè)的敞口風(fēng)險(xiǎn)只要在可承受范圍之內(nèi)便可以選擇部分套保

答案：ABC

10、期貨套利方案應(yīng)包括哪些內(nèi)容？(    )。

A.套利機(jī)會(huì)識(shí)別

B.套利費(fèi)用測(cè)算

C.收益率預(yù)估與止損設(shè)置

D.績(jī)效評(píng)估

答案：ABCD