期貨從業(yè)資格投資分析第九章知識點(diǎn)

1、期貨投資報(bào)告有哪些類型?

分類有四種，按照發(fā)布時(shí)點(diǎn)可以分為定期(日報(bào)周報(bào)月報(bào)季報(bào)年報(bào)等)和不定期(專題、點(diǎn)評、調(diào)研、投資、行業(yè)報(bào)告等);按照時(shí)間周期看，分為短期中期長期;按照給特定投資者設(shè)計(jì)來分可分為分析報(bào)告、投資方案和策略報(bào)告;按照篇幅和深度，可以分為評論性報(bào)告和深度研究報(bào)告。

2、期貨投資分析報(bào)告一般包括哪些內(nèi)容

背景介紹

當(dāng)前要點(diǎn)關(guān)注及專項(xiàng)分析

市場潛在的重要利多/利空信息匯總和影響分析

綜合分析

技術(shù)分析

結(jié)論與建議

風(fēng)險(xiǎn)條款

3、期貨周報(bào)、月報(bào)與日評的區(qū)別主要體現(xiàn)在哪些方面?

周報(bào)月報(bào)比日報(bào)內(nèi)容豐富，關(guān)注時(shí)間周期為中期，分析更深入，更多圖表和篇幅，更講究文章條理和結(jié)構(gòu)。

　　4、研究報(bào)告中常見問題和注意事項(xiàng)?

缺乏邏輯，語言模糊

不抓主要矛盾，過于求全求多

分析因素的時(shí)間頻率與時(shí)效不符，如長期因素分析短期走勢

不敢面對自己的分析失誤，缺少調(diào)整報(bào)告

5、期貨專題報(bào)告有哪些類型?

數(shù)據(jù)分析：如美國農(nóng)業(yè)部閱讀供需報(bào)告點(diǎn)評

突發(fā)事件分析：銅礦工人罷工、自然災(zāi)害等

重要因素專題分析：匯率對金屬影響;人民幣升值對棉花影響等

市場結(jié)構(gòu)及交易制度的分析：

投資方法及理念分析：經(jīng)驗(yàn)介紹等

創(chuàng)新研究：以金融工程思想為核心，注重?cái)?shù)量化方法和工具的運(yùn)用，成為期貨專題研究的重要部分。創(chuàng)新研究突破傳統(tǒng)以分析價(jià)格趨勢未核心的界限，視野更寬闊。包括產(chǎn)品設(shè)計(jì)(商品指數(shù)等)、風(fēng)險(xiǎn)管理(VaR模型等)、市場運(yùn)行規(guī)律總結(jié)、投資組合構(gòu)建、程序化交易等，未來前景廣闊。

6、期貨創(chuàng)新研究的特點(diǎn)是什么?

創(chuàng)新研究：以金融工程思想為核心，注重?cái)?shù)量化方法和工具的運(yùn)用，成為期貨專題研究的重要部分。創(chuàng)新研究突破傳統(tǒng)以分析價(jià)格趨勢未核心的界限，視野更寬闊。包括產(chǎn)品設(shè)計(jì)(商品指數(shù)等)、風(fēng)險(xiǎn)管理(VaR模型等)、市場運(yùn)行規(guī)律總結(jié)、投資組合構(gòu)建、程序化交易等，未來前景廣闊。

7、期貨調(diào)研報(bào)告應(yīng)包括哪些內(nèi)容?

前言部分：意義、原因、時(shí)間

正文部分：基本狀況、分析預(yù)測

結(jié)尾部分：投資建議或應(yīng)對策略

寫作要求：目的明確、資料真實(shí)準(zhǔn)確、講究方法、防止以偏概全、時(shí)效性

8、期貨投資方案有哪些特點(diǎn)?

1、實(shí)戰(zhàn)性：深入分析過去行情，力求精確預(yù)測未來行情，必須進(jìn)行投資機(jī)會(huì)分析和風(fēng)險(xiǎn)收益分析

2、適用于時(shí)間稍長的投資：投資方案有助于長線投資者對過去行情認(rèn)識清醒以及對未來可能性有預(yù)期，對于提高投資收益期望值及降低投資風(fēng)險(xiǎn)非常必要

3、基本面分析為主，技術(shù)分析為輔：大資金更加注重基本面分析

4、一般為小范圍內(nèi)適用：一般不愿公開。

9、期貨投資方案應(yīng)包括哪些內(nèi)容?

1、分析預(yù)測：尋找期貨投資機(jī)會(huì)

2、交易計(jì)劃：投入資金量、交易數(shù)量、目標(biāo)價(jià)位以及止損點(diǎn)

10、期貨套保方案應(yīng)包括哪些內(nèi)容?

1、對企業(yè)進(jìn)行合理定位：尋找風(fēng)險(xiǎn)敞口、確定交易品種、交易月份

2、套期保值時(shí)機(jī)選擇：市場介入時(shí)機(jī)

3、套期保值操作策略：保值量、保值比例、期限;操作策略(目標(biāo)保值法、要素保值法、目標(biāo)與要素保值法)

4、平倉、交割以及期轉(zhuǎn)現(xiàn)操作選擇

5、套期保值的組織管理：部門設(shè)置、崗位職責(zé)、內(nèi)控制度、投資流程、交割流程、財(cái)務(wù)和稅收處理等

6、企業(yè)參與套期保值注意事項(xiàng)：基差對保值影響、企業(yè)參與保值操作原則、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制和財(cái)務(wù)管理等

11、期貨套利方案應(yīng)包括哪些內(nèi)容?

1、套利原理概述：原理、交易特點(diǎn)、套利分類等;(此部分內(nèi)容也可省略)

2、套利機(jī)會(huì)識別：價(jià)差跟蹤、套利條件分析

3、套利機(jī)會(huì)費(fèi)用測算：倉儲(chǔ)費(fèi)、資金成本、交易、交割費(fèi)用、增值稅、出入庫費(fèi)、運(yùn)輸費(fèi)、質(zhì)檢費(fèi)等，跨市交易還涉及移倉成本

4、收益率預(yù)估與止損設(shè)置：預(yù)估建倉價(jià)差區(qū)間

5、風(fēng)險(xiǎn)提示與防范：資金風(fēng)險(xiǎn)、制度風(fēng)險(xiǎn)、政策性風(fēng)險(xiǎn)

6、績效評估