基金法律法規(guī)知識點：金融資產(chǎn)管理和資產(chǎn)管理行業(yè)的狀況

金融資產(chǎn)與資產(chǎn)管理行業(yè)

一、金融資產(chǎn)

1.金融資產(chǎn)的定義：代表未來收益或資產(chǎn)合法要求權(quán)的憑證，標示了明確的價值，表明交易雙方的所有權(quán)關(guān)系和債權(quán)關(guān)系。

2.金融資產(chǎn)的分類：債權(quán)類和股權(quán)類

二、資產(chǎn)管理

1.資產(chǎn)管理特征

(1)從參與方來看：委托方和受托方，委托方為投資者

(2)從受托資產(chǎn)來看：主要為貨幣，一般不包括固定資產(chǎn)等實物資產(chǎn)

(3)從管理方式來看：主要通過投資于銀行存款、證券、期貨、基金、保險或?qū)嶓w企業(yè)股權(quán)等資產(chǎn)實現(xiàn)增值。

2.資產(chǎn)管理行業(yè)作用

(1)有效配置資源，提高整個社會經(jīng)濟的效率和生產(chǎn)服務(wù)水平

(2)幫助投資者進行投資決策

(3)資產(chǎn)管理行業(yè)創(chuàng)造出廣泛的投資產(chǎn)品和服務(wù)，滿足投資者。

(4)資產(chǎn)管理行業(yè)對金融資產(chǎn)合理定價，使金融市場更加健康有效，最終有利于一國經(jīng)濟的發(fā)展。

3.本質(zhì)：風險和收益相匹配;做到“賣者有責，買者自負”

例題：

資產(chǎn)管理行業(yè)的功能描述有錯誤的是(    )。

A.資產(chǎn)管理行業(yè)能夠為市場經(jīng)濟體系有效配置資源，使有限的資源配置到有效率的產(chǎn)品和服務(wù)部門，提高整個社會經(jīng)濟的效率和生產(chǎn)服務(wù)水平。

B.通過資產(chǎn)管理行業(yè)專業(yè)的管理活動，能夠幫助投資人搜集、處理各種和投資有關(guān)的宏觀、微觀信息，提供各類投資機會，幫助投資者進行投資決策，并提供決策的最佳執(zhí)行服務(wù)，使投資融資更加便利。

C.資產(chǎn)管理行業(yè)創(chuàng)造出十分廣泛的投資產(chǎn)品和服務(wù)，滿足投資者的各種投資需求，使資金的需求方和提供方能夠便利的連接起來。

D.資產(chǎn)管理行業(yè)不能對金融資產(chǎn)進行合理的定價，阻礙金融市場提供流動性，提高交易成本。

答案：D

我國資產(chǎn)管理行業(yè)的狀況

在我國，傳統(tǒng)的資產(chǎn)管理行業(yè)主要是基金管理公司和信托公司。它們?yōu)橘Y產(chǎn)管理機構(gòu)提供各類公募基金、私募基金、信托計劃等資產(chǎn)管理產(chǎn)品。

近年來，隨著我國居民個人財富的不斷積累，金融監(jiān)管機構(gòu)對資產(chǎn)管理的金融管制逐漸放松，投資者對理財?shù)男枨蟛粩嗌仙?，銀行、證券、保險等各類金融機構(gòu)紛紛開展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，除公募基金、私募基金、信托計劃外，還提供券商資管、保險資管、期貨資管、銀行理財?shù)雀鞣N資產(chǎn)管理產(chǎn)品。

各類機構(gòu)廣泛參與、各類資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)交叉融合、分處不同監(jiān)管體系所形成的既相似又不同的混業(yè)局面，是我國目前大資產(chǎn)管理的現(xiàn)狀。

中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(簡稱基金業(yè)協(xié)會)從我國金融業(yè)實踐出發(fā)，根據(jù)資金來源、投資范圍、管理方式和權(quán)利義務(wù)四方面特點，將我國資產(chǎn)管理行業(yè)的范圍進行了界定。

例題：

集合資金信托計劃，是由(    )擔任受托人，按照委托人意愿，為受益人的利益將兩個及以上委托人交付的資金進行集中管理、運用或處分的資金信托業(yè)務(wù)活動。

A.證券公司

B.信托公司

C.期貨公司

D.證券服務(wù)機構(gòu)

答案：B