《證券投資基金》知識點：投資者

《證券投資基金》知識點：投資者類型和特征

1.投資組合管理的一般流程包括：了解投資者需求、制定投資政策、進(jìn)行類屬資產(chǎn)配置、投資組合構(gòu)建、投資組合管理、風(fēng)險管理、業(yè)績評估等。

2.個人投資者——基金投資群體的重要組成部分。

(1)基金銷售機(jī)構(gòu)常常根據(jù)財富水平把個人投資者劃分為零售投資者、富裕投資者、高凈值投資者和超高凈值投資者。

(2)個人投資者的劃分沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，每個基金銷售機(jī)構(gòu)都會采用獨有的方法來設(shè)置投資者類別以及類別之間的界限。

(3)通常而言，個人投資者的投資經(jīng)驗和能力不如機(jī)構(gòu)投資者。

(4)影響個人投資者投資需求的個人狀況因素表現(xiàn)為：就業(yè)狀況、年齡、家庭狀況、投資期限、對風(fēng)險和收益的要求、對流動性的要求等。

例題：

資產(chǎn)管理公司對客戶利益擔(dān)負(fù)(   )責(zé)任。

A、信托

B、民事

C、侵權(quán)

D、連帶

答案：A

《證券投資基金》知識點：投資者需求和投資政策

知識點一：投資者需求關(guān)鍵因素

(一)投資期限(投資期限越長，風(fēng)險承受能力越強(qiáng);越短就越弱);

(二)收益要求(時間越長，收益要求越高);

(三)風(fēng)險容忍度(對風(fēng)險的態(tài)度和認(rèn)可度);

(四)流動性(流動性越高，風(fēng)險承受能力越弱;

(五)其他情況。

知識點二：投資政策說明書的內(nèi)容

投資回報率目標(biāo)、投資范圍、投資限制(包括期限、流動性、合規(guī)等)、業(yè)績比較基準(zhǔn)、投資決策流程、投資策略與交易機(jī)制等。

例題：

影響投資需求的關(guān)鍵因素不包括(   )。

A.系統(tǒng)性風(fēng)險

B.投資期限

C.收益要求

D.風(fēng)險容忍度

答案：A